글로벌 노동력 부족이 핵심 동인이다. 미국은 10년간 연평균 112만 명, 중국은 2025년 600만 명에서 2030년 2,000만 명으로 확대될 전망이다. 피지컬 AI 발전으로 로봇 구현이 현실화되면서 한국투자증권은 2035년 시장을 1,128억 달러(166조 원)로 예측했다. 양산 기업인 보스턴다이내믹스·테슬라 등의 움직임이 산업 가속화 요인으로 작용하고 있다. 이러한 구조적 수요가 로봇주 랠리를 뒷받침한다.

한국투자증권 최건 연구원은 본업 탄탄함과 기술 해자를 강조했다. 한라캐스트는 지난달 주가 1만 7,130원으로 28.41% 상승, 로보티즈 31.33% 올랐다. 이들 기업은 글로벌 휴머노이드 밸류체인 편입 가능성이 높아 밸류에이션 리레이팅 기대를 받는다. 초기 양산 경쟁에서 물리데이터 확보 우위가 핵심으로, 한국의 비중국 공급망 역할이 긍정적이다. 투자자들은 사업 확장성과 안정성을 중점 검토해야 한다.

미중 패권 경쟁과 데이터 확보 전쟁이 주요 리스크다. 양산 초기 단계라 기술 개발 지연 가능성도 있다. 현대차처럼 파트너 공개로 57% 급등 사례가 있지만, 스킬드AI·앱트로닉처럼 기업가치 변동성도 크다. 트레이더들은 본업 안정성과 글로벌 체인 참여 여부를 확인하며 다각화 전략을 세워야 한다. 장기 성장 전망 속 단기 변동성에 대비하라.

보스턴다이내믹스 아틀라스 공개 후 현대차 주가 57% 상승이 대표적이다. 스킬드AI 기업가치 200%, 앱트로닉 300% 상향도 시장 반응을 보여준다. 이러한 이벤트는 AI·로봇 결합 뉴스가 주가 촉매로 작용한 사례로 알려져 있다. 국내 로봇주도 양산 소식에 민감할 가능성이 높다. 과거 패턴처럼 모멘텀 트레이딩 기회가 될 수 있다.