코스피 6390선 약보합, 외인 -0.36조 매도에도 개인 1.24조 매수 버텨... SK하이닉스 실적 앞두고 반도체 강세 [장마감 시황]

1. 시장 요약 및 수급 동향

2026년 4월 23일(목) 코스피는 전일 사상 최고치(6417.93)를 경신한 모멘텀을 이어가지 못하고 소폭 하락 마감했다. 지정학적 리스크 완화에도 불구하고 차익 실현 매물이 쏟아지며 상승 동력이 약화된 모습이다. 반면 코스닥은 중소형주의 반등으로 소폭 상승을 기록, 상대적 강세를 보였다. 한국 개인투자자는 대형주 중심의 조정 국면에서 수급 확인이 핵심이다.

거래대금: 코스피 28.5조원(전일 30.9조원 대비 −7.8% 감소), 코스닥 13.2조원(전일 14.5조원 대비 −9.0% 축소). 거래대금 위축은 차익 실현과 관망세를 반영, 개인투자자는 거래량 감소 시 변동성 확대를 유의해야 한다.

투자자별 순매수/매도 (코스피): 외국인 −0.36조원 순매도(전일 −0.68조원에서 매도폭 축소), 기관 −0.45조원 순매도, 개인 +1.24조원 순매수. 외국인은 반도체 대형주(SK하이닉스, 삼성전자) 중심 차익 실현, 개인은 저가 매수로 대응. 기관은 연기금 매수에도 금융투자 매도로 순매도 우위.

코스닥 수급: 개인 +0.32조원, 외국인 +0.12조원 순매수, 기관 −0.37조원 순매도. 중소형 바이오·AI 소재주로 자금 이동.

프로그램 매매: 코스피 차익 순매도 0.51조원, 비차익 순매도 0.98조원(총 −1.49조원). 선물 아비트라지 매도 물량이 현물 하방 압력 키웠다. 개인투자자는 프로그램 차익 매매 추이로 단기 반등 타이밍 포착 가능.

2. 오늘의 주도주 및 테마

반도체·AI 테마가 여전히 주도하나, 지정학 리스크 완화로 조선·방산, 재건설 등 순환매 본격화. 업종 등락률 상위는 반도체(+1.2%), 조선(+2.8%) 중심 강세, 하위는 항공(-1.5%), 유통(-0.9%) 약세. 개인투자자는 테마 내 대장주 거래량 동반 상승 여부로 지속성 판단하라.

강세 테마 배경:

• 반도체/AI: SK하이닉스 실적 기대(1Q 영업이익 40조원 전망), HBM 수요 폭발. 글로벌(엔비디아 +2.7%) 연동 강세. 대장 SK하이닉스 거래량 150만주(전일比 +20%), DB하이텍 +18% 급등.
• 조선/방산: 미-이란 휴전 협상 재개 기대(2차 휴전 불발 후 반등), 호르무즈 해협 안정화 전망. HD현대중공업 외국인 순매수 649억원. 개인은 수주 잔고(현대중공업 100조원) 확인.
• 재건/건설: 중동 리스크 완화로 재건 수요 증가. 대우건설 +44% 주간 랠리 후 조정, GS건설 +38%.

3. 특징주 점검

상한가 종목은 테마 순환 속 5종목 발생, 대부분 거래량 동반. 시총 상위는 반도체 중심 안정, 개인투자자는 거래량 2배↑ 종목 우선.

상한가 리스트:

• KEC (반도체, +29.97%, 가전·자동차 ALD 수주, 거래량 5배↑)
• 주성엔지니어링 (ALD 선구자, +29.97%, 8천억 거래대금)
• 대한광통신 (AI 연결 테마, +29.97%)
• 라이온켐텍 (+30.00%)
• 정원엔시스 (+29.99%)

급등 TOP3: DB하이텍 (+18.33%, 반도체 사이클 회복, 거래량 동반), 엠케이전자 (+13.86%, 솔더페이스트 확대), 삼성SDI (+5.58%, 2차전지 외국인 매수 96억).

급락 TOP3: 삼천당제약 (−29%, 사태 여파), 현대차 (−2.5%, 환율 부담), 이마트 (−1.3%). 거래량 증가 없이 하락 시 바닥 확인.

거래량 급증: SK하이닉스 (150만주, +20%), HD한국조선해양 (배경: 수주 모멘텀). 실적·뉴스 연동.

시총 상위 특이 움직임: 삼성전자 217,500원 (−0.5%, 차익 실현), SK하이닉스 1,223,000원 (+1.5%, 신고가 근접), LG에너지솔루션 (+10% 주간).

4. 내일의 체크포인트

시간외 단일가: 강세 - KEC·DB하이텍 (+4~5%, 테마 연장), 약세 - 현대차·항공주 (−2%). 16:00~18:00 체결 주목, +-10% 범위 내 반등 확인.

오늘 밤 미국 시장 이벤트 (KST): 4월 24일 새벽 3:30 FOMC 회의록 공개 (3월 회의 상세, 금리 동결 톤 확인). 4월 25일 오전 12:30 CPI 발표 (3월, 전년比 3.3% 예상). 테슬라·알파벳 실적 (24일 밤 11:00 KST). 나스닥 선물 현재 +0.8%, 반도체 강세 지속 시 코스피 출발 호조.

내일 국내 주목 섹터·종목: 반도체(SK하이닉스 실적 후속), 조선(HD현대중공업), 전력기기(LS). 눌림목 매수 타이밍 포착, 갭상승 추격 주의.

투자자 센티먼트: 공포탐욕지수 68.14 (탐욕 구간, 전일 62.23↑). 풋콜비율 0.9 (공포 완화). VIX 18대 안정. 과열 신호로 단기 조정 가능성↑, 개인은 93% 스탑로스 준수.

본 분석은 투자 조언이 아닌 교육/참고 목적임.